Что такое своп на Форексе

Добрый день, уважаемые подписчики. Сегодня разберем что такое своп на Форексе, от чего зависит размер и когда он самый высокий.

Что такое своп на Форексе

На финансовом рынке форекс торговля в основном ведется с учетом маржинальных условий без реальной поставки валюты. Все позиции, которые не были закрыты внутри дня, переходят на следующие сутки, и по ним начисляется своп, то есть проводится операция по переносу торгового ордера на следующий день. Начисление свопа осуществляется в 17.00 по Нью-Йорку (по Гринвичу это будет в 00.00). Когда происходит перенос позиции на покупку сначала осуществляется продажа актива, а потом обратный его выкуп (swap Buy/Sell). Когда происходит перенос позиции на продажу – осуществляется покупка актива, а потом его продажа (swap Sell/Buy).

Формула для вычисления свопа на Форекс

Ниже представлена формула вычисления свопа по валютным парам:

Swap = (CS × (IRD + M) / 100) / 365  , где

  • CS – объем позиции;
  • IRD – разница между процентными ставками;
  • M – брокерская комиссия;
  • 365 – количество дней в году.

Ключевую роль в формировании свопа играют процентные ставки банков. Например, размер свопа по EURUSD в основном будет зависеть от того, какая процентная ставка принята Европейским Центральным Банком, и какая – Федеральной Резервной Системой США. На размер свопа валютной пары GBPUSD будут влиять процентные ставки Банка Англии и ФРС США, и так по каждому активу. Чем больше будет разница в процентных ставках, тем выше будет своп по торговому инструменту.

Виды свопа на Форекс

 Важно знать, что своп бывает как отрицательный, так и положительный. 

Приведем простой пример.

Допустим, вы хотите совершить сделку на покупку валютной пары  GBPUSD. Это означает, что вы покупаете английский фунт и продаете американский доллар. Виртуально вы берёте кредит у ФРС для того, чтобы продать доллары (которых у вас нет), под процент, установленный банком. Дальше вы меняете эти доллары у Банка Англии на фунты и отдаете их на хранение (депозит) под процент, установленный банком (так как сделка осуществляется без реальной поставки валюты). В результате вы получаете процент по депозиту и покрываете им кредит, который вы взяли в ФРС. Разница в процентах – это и есть ваш своп. Он может оказаться как положительный, так и отрицательный. Если, к примеру, ставка банка Англии составит 2%, а ФРС – 1%, то своп будет положительный и вы еще сможете дополнительно заработать на позиции buy. А если ФРС увеличит ставку, например, до 3%, то своп уже станет отрицательным, потому что по кредиту придется платить больше процентов, чем получается по депозиту.

Разница в процентных ставках преобразуется в своп-пункты. Чтобы перевести своп-пункты в стоимость базовой валюты, их значение нужно умножить на цену 1 пункта. В торговом терминале трейдер может видеть своп по открытым сделкам:


Где узнать размер свопа по нужным инструментам.

У каждого брокера есть таблица со спецификацией контрактов, поэтому можно наперед узнать, какие свопы будут начисляться в случае открытия позиций на покупку, а какие – в случае открытия позиций на продажу. Многие трейдеры, которые торгуют среднесрочно и долгосрочно, активно используют эту информацию. Им интересен в первую очередь положительный своп, потому что сделки на рынке могут быть как несколько недель, так и несколько месяцев. Потому положительное значение свопа будет для таких трейдеров хорошим дополнительным процентом дохода к прибыли по открытой сделке.

Важно еще учитывать тот факт, что с понедельника на вторник, с вторника на среду и с четверга на пятницу своп будет начисляться как за один день, а вот в период со среды на четверг своп будет тройной. Причина этого в том, что вторая дата валютирования попадает на выходные дни – субботу и воскресенье. Потому за вторую дату валютирования берется следующий рабочий день после выходных (то есть понедельник).

При краткосрочной торговле основными валютными парами величина свопа небольшая, поэтому она практически не влияет на результат сделки трейдера. Другое дело, если трейдер держит сделку на рынке несколько месяцев или использует для торговли кросс-курсы и экзотические валютные пары. В таких случаях своп может значительно повлиять на результат сделки, потому нужно внимательно изучать спецификацию инструмента прежде, чем выбрать его для торговли.

Вам может быть полезно: